Barnes Group Inc. (NYSE: B) (“Barnes” ou “a Empresa”), um fornecedor global de produtos de alta engenharia, tecnologias industriais diferenciadas e soluções inovadoras, anunciou hoje que entrou em um acordo definitivo para ser adquirido por fundos administrados por afiliadas da Apollo Global Management, Inc. (NYSE: APO) (“Apollo”) (os “Fundos Apollo”) em uma transação totalmente em dinheiro que avalia a Barnes em um valor empresarial de aproximadamente US$ 3,6 bilhões.

O acordo prevê que os acionistas da Barnes receberão US$ 47,50 por ação em dinheiro. O preço de compra por ação representa um prêmio de aproximadamente 22% sobre o preço de fechamento das ações da Barnes sem perturbações em 25 de junho de 2024, e um prêmio de aproximadamente 28% sobre o preço médio ponderado por volume (VWAP) das ações ordinárias da Barnes para os 90 dias encerrados em 25 de junho de 2024.

“Estamos satisfeitos em fechar este acordo com a Apollo Funds, que entrega valor em dinheiro imediato e certo para nossos acionistas e posiciona a Barnes para continuar atendendo e excedendo as necessidades de nossos clientes por produtos, sistemas e soluções aeroespaciais e industriais”, disse Richard J. Hipple, Presidente do Conselho de Administração. “O Conselho e a equipe de gestão analisaram cuidadosamente uma série de oportunidades potenciais e determinaram que esta transação com a Apollo Funds maximiza o valor para nossos acionistas e é do melhor interesse de todas as partes interessadas. O Conselho também reconhece a família Barnes, que fundou a empresa há 167 anos e continua a contribuir para construir a rica história da empresa por meio de seis gerações de liderança firme e profunda.”

“Nos últimos trimestres, a Barnes fez grandes avanços para desbloquear todo o potencial da empresa investindo em nossos negócios, remodelando nosso portfólio, inovando nossas plataformas e fortalecendo nosso desempenho financeiro”, disse Thomas J. Hook, presidente e CEO da Barnes. “A Apollo tem um histórico de 35 anos investindo em empresas como a Barnes, que têm negócios líderes, equipes fortes e desempenho sólido, e ajudando a posicioná-las para um crescimento sustentável de longo prazo. Sob a propriedade da Apollo Funds, pretendemos acelerar nossa transformação, aprimorar nossas capacidades, ampliar nossas ofertas de produtos e criar novas oportunidades de crescimento e inovação. Estamos ansiosos para trabalhar com a equipe da Apollo enquanto continuamos a executar nossa estratégia de transformação e capturar as oportunidades que esta transação criará para a Barnes, nossos funcionários, nossos acionistas, nossos clientes, nossos fornecedores e todas as partes interessadas.”

“Estamos entusiasmados em fazer parceria com a talentosa equipe da Barnes, que tem uma tremenda herança de construção de negócios líderes com fortes relacionamentos com clientes nos setores aeroespacial e industrial”, disse Antoine Munfakh, sócio da Apollo. “Vemos oportunidades para investir ainda mais e expandir os negócios da Barnes, que estão posicionados para se beneficiar das tendências de demanda aeroespacial de longo prazo, bem como da necessidade de componentes e soluções de alto desempenho para uma variedade de mercados finais. Aplaudimos a equipe da Barnes pelo progresso que fez com seu plano de transformação e acreditamos que esse plano pode ser acelerado em um ambiente de empresa privada. Estamos ansiosos para aproveitar a experiência significativa da Apollo no setor e as capacidades de valor agregado para dar suporte à Barnes enquanto ela executa seus planos de transformação e crescimento.”

Detalhes da transação

A transação deve ser concluída antes do final do primeiro trimestre de 2025 e está sujeita às condições habituais de fechamento, incluindo a aprovação dos acionistas da Barnes e o recebimento das aprovações regulatórias necessárias. O Conselho de Administração da Barnes aprovou por unanimidade o acordo definitivo e recomenda que os acionistas da Barnes votem a favor da transação.

Após a conclusão da transação, a Barnes será retirada da Bolsa de Valores de Nova York e se tornará uma empresa privada. A Barnes continuará a operar sob o nome e a marca Barnes Group.

Lucros do terceiro trimestre de 2024 e atualização das orientações

O comunicado de lucros do terceiro trimestre da Barnes será emitido em 25 de outubro de 2024, antes da abertura do mercado, conforme anunciado anteriormente. Em vista da transação anunciada com a Apollo Funds, a Barnes não realizará sua teleconferência e webcast do terceiro trimestre de 2024. Além disso, a Barnes está suspendendo sua orientação financeira para o ano inteiro de 2024 como resultado da transação pendente.

Consultores

Goldman Sachs & Co. LLC e Jefferies LLC estão atuando como consultores financeiros e Wachtell, Lipton, Rosen & Katz está atuando como consultores jurídicos da Barnes. Latham & Watkins LLP e Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP estão atuando como consultores jurídicos da Apollo Funds… leia mais em Barnes 07/10/2024