Fusões e aquisições: 141 transações realizadas em janeiro/22
Crescimento de 78,5% no volume dos negócios de fusões e aquisições de empresas no mercado brasileiro em janeiro/22.
- Foram realizadas 141 transações, um crescimento de 78,5% em relação ao mesmo mês do ano passado (79 operações). Movimentaram cerca de R$ 24,6 bilhões, queda de 13,3% ;
- Os setores de Tecnologia da Informação; Instituições Financeiras; Companhias Energéticas; e Outros foram os mais ativos no mês;
- Valor médio das transações no mês registrou queda de 51,4% em relação ao mesmo mês do ano passado;
- Foram mapeados 22 negócios realizados por investidores de 10 países no mês. Os EUA com 5 negócios e a Espanha e Argentina, com 4 operações cada, foram os de maior apetite estrangeiro no mês;
- Aumento da participação das operações de porte até R$ 50 milhões – concentram 69,5% do total;
- Investidores Estratégicos predominaram no volume das operações 66,7%, e responderam por 76,3% dos montantes investidos;
- Investidores Nacionais foram responsáveis por 81,5%, das operações;
- Maiores transações do mês de janeiro/2022 foram Petrobras aprova venda de 22 concessões de campos de produção e águas rasas no RN e XP anuncia acordo para compra do Banco Modal, dono da plataforma modalmais.
Operações de Fusões e Aquisições divulgadas com destaque pela imprensa brasileira no decorrer do mês de JANEIRO de 2022.
ANÁLISE DO MÊS
Concentração setorial
Os 5 setores mais ativos – TOP 5 – responderam no mês de janeiro/22 por 81,6% do total das operações, contra 78,2% no mesmo mês do ano passado, representando um ligeiro aumento da concentração dos 5 mais expressivos setores no processo de M&A
Crescimento de 78,5% do número de operações em relação ao mesmo mês do ano anterior.
Foram divulgadas com destaque pela imprensa neste mês 141 transações em 17 setores da economia brasileira, registrando uma queda de 24,2% em relação ao mês anterior ( 186 operações). No confronto com o mesmo mês do ano anterior, constata-se um crescimento de 78,5%, quando foram apuradas 79 negócios.
Evolução nos últimos 5 anos
Constata-se que no mês de janeiro/22 ocorreu um descolamento significativo do platô do volume de operações dos anos anteriores.
Maiores apetites x maiores quedas.
Setores mais representativos. No gráfico dos setores mais ativos no mês, além de TI, destacam-se Instituições Financeiras e Companhias Energéticas.
O acumulado do volume de transações dos últimos doze meses com viés de alta.
O mês sinaliza um crescimento de 3,3% do número de transações de M&A acumuladas nos últimos doze meses – janeiro de 2022, com 1.963 operações, comparativamente com o mesmo período do mês anterior.
No gráfico do acumulado, pode-se inferir ciclos distintos de crescimento e queda do número de transações. Destaca prováveis fatores que mais estão repercutindo nas expectativas de investimentos e, no detalhe, a evolução da série histórica do índice BOVESPA (desempenho das ações negociadas na B3), no mesmo período, e (ii) a evolução da taxa de câmbio.
Porte das transações
Maior parte das transações no mês são de porte até R$ 50 milhões – Das 141 transações apuradas no mês, 98 são de porte até R$ 49,9 milhões – 69,5% do total e responderam por 6,6% do seu valor. Este porte apresentou crescimento de 88,5% em relação ao ano anterior.
O volume de transações de porte acima de R$ 500 milhões tiveram queda expressiva.
A maior queda, de 40,0%, foi constatada no volume de transações de porte acima de R$ 1,0 bilhão de reais.
É significativo o aumento no mês de jan/22 da participação percentual das operações de porte até R$ 50 milhões para 69,5% diante dos 60,8% um ano atrás e de 53,8% em 2020.
Os investimentos alcançaram R$ 24,6 bilhões em janeiro/22, representando um queda de 13,3% em relação ao mesmo mês do ano anterior, e uma redução de 77,0% em relação ao mesmo mês anterior – considerando Valores Divulgados (85,6%) e Não Divulgados/Estimados (14,4%).
O maior crescimento dos investimentos se verifica nos negócios de até R$ 50 milhões , com 174,3%.
Quanto ao montante das transações de porte, vale destacar que as de porte inferior a R$ 500 milhões tiveram crescimento significativo comparativamente aos anos anteriores
Valor médio das transações no mês de jan/22, registrou queda de 51,4% em relação ao mesmo mês do ano passado.
A maior queda do valor médio do mês ficou por conta das transações de porte de R$ 500 a R$ 1,0 bilhão, com queda de 19,9%. E o maior crescimento foi nas operações de porte até 50 milhões de reais.
Investidores Estratégicos
Investidores Estratégicos predominaram no volume das operações – O maior apetite neste mês ficou por conta dos investidores Estratégicos com 94 operações (66,7%) e responderam por 76,3% dos montantes investidos de R$ 18,8 bilhões, o que significa um crescimento de 335,6% em relação ao mesmo período do ano anterior.
Investidores Financeiros
Os investidores Financeiros realizaram 47 operações crescimento de 23,7% no volume e registraram uma queda de 75,8% no montante dos investimentos
Investidores Nacionais com maior apetite.
Os investidores de Capital Nacional foram responsáveis por 118 operações – 83,7%, do total, com crescimento de 81,5% em relação ao ano anterior. Investimento da ordem de R$ 20,3 bilhões, o equivalente a 82,5% do total, correspondendo a um crescimento de 14,5% em relação ao mesmo mês do ano anterior.
Investidores Estrangeiros reduziram seus investimentos.
Os investidores de Capital Estrangeiro realizaram no mês 23 operações, crescimento de 64,3%, no montante de R$ 4,3 bilhões, correspondendo a uma queda de 59,6% dos investimentos, em relação a janeiro do ano passado.
Importante mencionar que as informações disponíveis sobre os investimentos em relação aos IPOs, na B3, são tratados como de capitais nacionais na data da divulgacão deste relatório. Quanto a aportes de investimentos conjuntos de vários fundos de Private Equity, considera-se a nacionalidade do líder do bloco.
No mês de janeiro, foram mapeados 22 negócios realizados por investidores de 10 países.
Os EUA com 5 negócios e a Espanha e Argentina, com 4 operações cada, foram os de maior apetite estrangeiro no mês.
Maiores transações do mês de janeiro/2022
Petrobras aprova venda de 22 concessões de campos de produção e águas rasas no RN – O Conselho de Administração da Petrobras, em reunião realizada nesta sexta-feira, aprovou a venda da totalidade de sua participação (100%) em 22 concessões de campos de produção terrestres e de águas rasas, localizadas na Bacia Potiguar, no Rio Grande do Norte.
XP anuncia acordo para compra do Banco Modal, dono da plataforma modalmais – Em mais um lance na batalha das plataformas de investimento, a XP anunciou hoje acordo para incorporar 100% do Banco Modal, dono da modalmais.A XP vai usar como moeda as próprias ações e com isso, a plataforma foi avaliada em aproximadamente R$ 3 bilhões.
M&A – QUEM, O QUÊ, QUANDO, QUANTO, COMO e POR QUÊ
A pesquisa FUSÕES E AQUISIÇÕES – DESTAQUES DO MÊS tem o propósito de captar o “clima” do mercado das operações de Fusões e Aquisições bem como sinalizar suas principais tendências. Trata-se da compilacão semanal das notícias visando tornar mais acessíveis e conhecidos os negócios de fusão, aquisição e venda realizados entre empresas com atuação no Brasil. Todas as informações sobre os negócios citados no presente relatório são obtidas a partir de notícias publicadas pela imprensa e divulgadas no “estado” pelo PORTAL FUSÕES & AQUISIÇÕES http://fusoesaquisicoes.com, não sendo feita qualquer verificação quanto à sua veracidade, precisão ou integridade do conteúdo. Sempre que possível, serão mencionados os nomes dos compradores – investidor estratégico ou fundos de private equity, dos vendedores, a tese de investimento e principais “value drivers”, o valor da transação, forma de pagamento, múltiplos praticados (Valor da Empresa/EBITDA, Valor da Empresa/Receita) etc. Muitas vezes a notícia não é clara a respeito dos valores/forma de pagamentos e respectivos múltiplos. É bem-vinda toda e qualquer contribuição para tornar as informações mais precisas e transparentes. Eventualmente podem ocorrer alterações nos dados estatísticos em razão de notícias mais recentes sobre detalhes da transação. Caso o conteúdo estiver em desacordo, nos contate que estaremos retirando o mesmo ou corrigindo a respectiva informação. PORTAL FUSÕES & AQUISIÇÕES.