As transações no setor de mercados de consumo vão avançar em 2022, à medida que mais pessoas forem vacinadas e os gastos do consumidor aumentarem, atingindo uma ampla categoria de produtos e serviços. A escolha dos consumidores sobre onde gastar seu dinheiro está sendo influenciada por mudanças no estilo de vida, baseadas em novas formas de viver e trabalhar. Essas mudanças nas preferências dos consumidores serão o catalisador mais importante da atividade de fusões e aquisições (M&A) em 2022, tanto em termos de revisões de portfólio corporativo como no forte interesse de empresas de private equity (PE).

As restrições relacionadas à covid-19 continuam a afetar a demanda em vários dos subsetores mais atingidos, incluindo Turismo e lazer. Mas, à medida que as restrições diminuem, espera-se que a confiança do consumidor retorne, juntamente com a demanda reprimida. No entanto, nos próximos meses, ventos contrários gerados por novas variantes, desaceleração do crescimento do PIB na China e na Europa, aumento dos preços de muitos produtos devido a pressões inflacionárias e disrupções contínuas na cadeia de suprimentos podem criar desafios operacionais para algumas empresas.

A seguir, apresentamos os principais temas que impactam as atividades de fusões e aquisições nos mercados de consumo e destacamos os subsetores que devem atrair grande interesse dos investidores e continuar a gerar importantes transações nos próximos seis a 12 meses.

“Oportunidades novas e animadoras para os negociadores se apresentam nos mercados de consumo. Empresas e fundos de private equity se manterão ocupados em 2022 com fusões e aquisições para refazer seus portfólios, pois as mudanças nas preferências dos consumidores criam demanda por novos produtos e serviços e modelos de negócios totalmente novos”. Neil SuttonLíder global de Deals em Mercado de Consumo, sócio destacado para a PwC Hong Kong

Atividade e valores de M&A

Transações dos mercados de consumo global em volumes e valores, 2019-2021

Os volumes e valores de transações aumentaram entre 2020 e 2021 em todos os setores de mercados de consumo e na Europa, Oriente Médio e África (EMEA, na sigla em inglês). Essas três regiões registraram o maior crescimento em volumes e valores de transações – 31% e 94%, respectivamente. Os valores globais de transações nos mercados de consumo aumentaram 57% ao ano, impulsionados por um aumento de 13 para 19 no número de megatransações – aqueles acima de US$ 5 bilhões – e um aumento de 84% na quantidade de transações na faixa de US$ 1 bilhão a US$ 5 bilhões – de 69, em 2020, para 127, em 2021. Os segmentos de mercados de consumo registraram um aumento de fusões e aquisições de fundos de PE, que representaram aproximadamente 35% do volume de transações e 47% do valor das transações em 2021, um elevação notável em comparação com a média dos cinco anos anteriores – 24% e 35%, respectivamente… leia mais em PWC 14/04/2022