Quais foram as maiores negociações de F&A de 2021?
A pandemia COVID-19 não interrompeu os mega-negócios de M&A. Em 2021, houve nove negócios avaliados em mais de US $ 20 bilhões, incluindo:
- – Discovery, Inc. e AT&T Inc.’s WarnerMedia business
- – Altimeter Growth Corp. e Grab Holdings Inc.
- – Canadian National Railway Company e Kansas City Southern
- – Lionheart Acquisition Corporation II e MSP Recovery, LLC
- – AerCap Holdings NV e GE Capital Aviation Services
- – Oracle e Cerner
- – ConocoPhillips e Ativos Permian de propriedade da Shell Enterprises LLC.
Os cinco maiores negócios de M&A deste ano estão em uma variedade de indústrias e setores.
A maior transação foi o acordo de US$ 43 bilhões entre a Discovery Inc. e o negócio WarnerMedia da AT&T Inc., anunciado em 17 de maio.O acordo misto de caixa e ações verá os acionistas da AT&T recebendo 71% da nova entidade e os acionistas da Discovery recebendo 29% de participação na nova entidade.
O acordo de US$ 40 bilhões entre a empresa de investimento Altimeter Growth Corp. e a Grab Holdings Inc., anunciado em 13 de abril, é o segundo maior acordo do ano. Grab, um aplicativo para entrega de comida, passeios de saudação e pagamentos de carteira digital no Sudeste Asiático, abrirá capital com seu acordo com a Altimeter Growth.
A empresa ferroviária de carga Canadian National Railway Company e a Kansas City Southern, a empresa com a linha ferroviária transfronteiriça dos EUA ao México, anunciaram suas intenções de se fundir em um acordo de US$ 33,6 bilhões em 21 de maio.
O acordo SPAC entre a Lionheart Acquisition Corporation II e a MSP Recovery, LLC, avaliado em US$ 32,6 bilhões e anunciado em 12 de julho, foi o quarto maior negócio do ano, em termos de valor em dólares. Como parte da transação, a MSP, especializada em direitos de recuperação do Medicare Secondary Payer e recuperação de Medicaid pago indevidamente, abrirá capital.
A empresa de leasing de aeronaves AerCap Holdings N.V. e GE Capital Aviation Services, de propriedade da General Electric Company, tiveram o próximo maior negócio, com US$ 30 bilhões. Thedeal, anunciado em 10 de março, foi uma transação mista de dinheiro e capital próprio. A alienação supostamente permitirá que a GE se concentre em seus principais setores, enquanto o acordo ajudará a “criar um locador de aviação líder do setor com uma oferta mais ampla e melhor capacidade de atender os clientes através dos ciclos da indústria”.
Esses meganegócios representam uma variedade de tipos de transação, desde fusões até empresas que vão a público via SPACs, todos impulsionados pelo crescente mercado de fusões e aquisições. Leia mais em Law Street 05/01/2022