Crescimento de 3,9% dos negócios de fusões e aquisições de empresas no mercado brasileiro no mês de janeiro/20

  • Foram realizadas 79 transações, um crescimento de 3,9% em relação ao mesmo mês do ano passado (76 operações). Movimentaram cerca de R$ 28,3 bilhões, crescimento de 73,8% .
  • Valor médio das transações no mês registrou crescimento de 58,7% em relação ao mesmo mês do ano passado.
  • O maior crescimento dos investimentos se verificou nos negócios acima de R$ 1,0 bilhão, com 70,7%.
  • A maior queda, tanto em volume como em investimentos foi constatada em transações de porte entre R$50 e 500 milhões.
  • Os setores mais ativos no mês, além de TI, foram Instituições Financeiras e Outros.
  • Investidores Estratégicos predominaram no volume das operações 51,9%, e responderam por somente 15,2% dos montantes investidos.
  • Investidores Nacionais foram responsáveis por 82,3%, das operações e 62,5% dos investimentos, correspondendo a um crescimento de 50,5% em relação ao mesmo mês do ano anterior.
  • Foram mapeados 14 negócios realizados por investidores de 10 países no mês. Os EUA e Argentina, com 3 operações cada, foram os de maior apetite.
  • Maior transação do mês de janeiro/2021 foi a referente ao IPO do Pátria Investimentos que levantou levanta US$ 625 milhões em IPO, com o preço de US$ 17 de sua ação.

Operações de Fusões e Aquisições divulgadas com destaque pela imprensa brasileira no decorrer do mês de JANEIRO de 2021.

ANÁLISE DO MÊS

Concentração setorial

Os 5 setores mais ativos responderam por 78,5% do total das operações e 67,6% do valor total dos investimentos.

Nº de Transações M&A janeiro 2021

Queda de 45,5% do número de operações em relação ao mês anterior. Foram divulgadas com destaque pela imprensa neste mês 79 transações em 19 setores da economia brasileira, registrando uma queda de 45,5% em relação ao mês anterior ( 145 operações). No confronto com o mesmo mês do ano anterior, constata-se um crescimento de 3,9%, quando foram apuradas 76 negócios.

Nº de transações de M&A por setor jan21

Evolução nos últimos 5 anos

Constata-se que o mês de janeiro/21 mantém o mesmo platô do volume de operações do ano anterior.

Gráfico evolutivo das operacoes de M&A em jan dos ultimos 5 anos.png

Maiores apetites x maiores quedas.

Setores mais representativos. No gráfico dos setores mais ativos no mês, além de TI, destacam-se Instituições Financeiras e Outros.

M&A Setores com maior apetite jan 21

O acumulado do volume de transações dos últimos doze meses com viés de alta.

O mês sinaliza um crescimento de 0,3% do número de transações de M&A acumuladas nos últimos doze meses – janeiro de 2021, com 1.154 operações, comparativamente com o mesmo período do mês anterior.
No gráfico do acumulado, pode-se inferir ciclos distintos de crescimento e queda do número de transações. Destaca prováveis fatores que mais estão repercutindo nas expectativas de investimentos e, no detalhe, a evolução da série histórica do índice BOVESPA (desempenho das ações negociadas na B3), no mesmo período.

Evolução do acumulado do nº de negócios nos últimos 12 meses

Porte das transações

Maior parte das transações no mês são de porte até R$ 50 milhões – Das 79 transações apuradas no mês, 52 são de porte até R$ 49,9 milhões – 65,8% do total e responderam por 2,1% do seu valor. Este porte apresentou crescimento de 10,6% em relação ao ano anterior.

Porte das transações de M&A jan21

A maior queda, de 47,6%,  foi constatada no volume de transações de porte entre 50,0 milhões e quinhentos  milhões de reais.
No topo da pirâmide foram apuradas, no mês de janeiro, 10 transações com porte acima de R$ 1,0 bilhão,  crescimento e 25%, representando 12,7% do número de operações e responderam por 75,0% do valor das transações.

Os investimentos alcançaram R$ 28,3 bilhões em janeiro/21, representando um queda de 47,8% em relação ao mês anterior, e um crescimento de 73,8% em relação ao mesmo mês do ano anterior.

O maior crescimento dos investimentos se verifica nos negócios acima de R$ 1,0 bilhão, com 70,7%.

Montante das transações de M&A fev/21, por portes

Valor médio das transações no mês de jan/21, registrou crescimento de 58,7% em relação ao mesmo mês do ano passado.
A maior queda do valor médio do mês ficou por conta das transações de porte até R$  50 milhões, com queda de 15,2%. E o maior crescimento foi nas operações de porte entre 500 milhões a um bilhão de reais.

Valor médio das transacões, por porte, M&A jan21

Investidores Estratégicos predominaram no volume das operações – O maior apetite neste mês ficou por conta dos investidores Estratégicos com 41 operações (51,9%) e responderam por somente 15,2% dos montantes investidos.

Dinâmica dos Investidores de M&A em jan:21

Os Financeiros lideraram nos investimentos.  Realizaram 38 operações no mês de janeiro, no montante R$ 24,07 bilhões, significando um crescimento de 318,2% em relação ao mesmo mês do ano anterior.

Investidores Nacionais com maior apetite. Os investidores de Capital Nacional foram responsáveis por 65 operações – 82,3%, do total, com crescimento de 1,6% em relação ao ano anterior. Investimento da ordem de R$ 17,7 bilhões, o equivalente a 62,5% do total, correspondendo a um crescimento de 50,5% em relação ao mesmo mês do ano anterior.

Investidores Estrangeiros aumentaram seus investimentos. Os investidores de Capital Estrangeiro realizaram no mês 14 operações no montante de R$ 10,6 bilhões, crescimento de 134,5% em relação a janeiro do ano passado.

No mês de janeiro, foram mapeados 14 negócios realizados por investidores de 10 países. Os EUA e Argentina, com 3 operações  cada, foram os de maior apetite estrangeiro no mês.

Maior transação do mês de janeiro/2021 – Pátria levanta US$ 625 milhões em IPO – O Pátria Investments, uma das maiores gestoras de recursos de terceiros da América Latina, fixou em US$ 17 o preço de sua ação em oferta pública inicial.

M&A – QUEM, O QUÊ, QUANDO, QUANTO, COMO e POR QUÊ

A pesquisa FUSÕES E AQUISIÇÕES – DESTAQUES DO MÊS tem o propósito de captar o “clima” do mercado das operações de Fusões e Aquisições bem como sinalizar suas principais tendências. Trata-se da compilacão semanal das notícias visando tornar mais acessíveis e conhecidos os negócios de fusão, aquisição e venda realizados entre empresas com atuação no Brasil. Todas as informações sobre os negócios citados no presente relatório são obtidos a partir de notícias consideradas confiáveis e de boa-fé publicadas pela imprensa e divulgadas no “estado” pelo PORTAL FUSÕES & AQUISIÇÕES http://fusoesaquisicoes.com, não sendo feita qualquer verificação quanto à sua veracidade, precisão ou integridade do conteúdo. Sempre que possível, serão mencionados os nomes dos compradores – investidor estratégico ou fundos de private equity, dos vendedores, a tese de investimento e principais “value drivers”, o valor da transação, forma de pagamento, múltiplos praticados (Valor da Empresa/EBITDA, Valor da Empresa/Receita) etc. Muitas vezes a notícia não é clara a respeito dos valores/forma de pagamentos e respectivos múltiplos. É bem-vinda toda e qualquer contribuição para tornar as informações mais precisas e transparentes. Caso o conteúdo estiver em desacordo, nos contate que estaremos retirando o mesmo ou corrigindo a respectiva informação. PORTAL FUSÕES & AQUISIÇÕES.