Avaliada em R$ 6,6 bilhões, a rede mineira comprou recentemente uma empresa de tecnologia e se prepara para avançar em regiões pouco exploradas pelos grandes grupos.

Toda semana, religiosamente as terças e quintas-feiras, Henrique Salvador, médico e CEO da Rede Mater Dei, cumpre a mesma agenda: se reúne com os profissionais da butique de M&A Inspire Capital para tratar de possíveis fusões e aquisições.

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Estrutura de M&A

“E, internamente, com nosso CFO, ainda temos uma estrutura de M&A que mapeia os ativos”, diz Salvador ao NeoFeed. Filho de José Salvador Silva, omédico que fundou a Rede Mater Dei há 41 anos, ele está à frente de um projeto para tornar o grupo um player consolidador de mercado.

Não é uma missão fácil, diante de players com muita envergadura e poder de fogo para aquisições como Rede D’Or, avaliada em R$ 131,8 bilhões, e Dasa, com valor de mercado de R$ 23,3 bilhões. A Rede Mater Dei, que é considerada de médio porte, abriu seu capital em abril, captou R$ 1,4 bilhão e atualmente vale R$ 6,6 bilhões,

Desde o IPO, a Rede Mater Dei desembolsou R$ 800 milhões na compra de 70% do Grupo Porto Dias, em Belém (PA), e, mais recentemente, R$ 40 milhões por 50,1% da empresa de tecnologia A3Data. “A estratégia tem várias vertentes e o movimento maior, neste momento, vai ser de aquisição”, diz Salvador.

Mas qual seria o mapa a ser perseguido? “Faz todo sentido ir consolidando entre Salvador e Belém. A região do Centro-Oeste também, é a região do agronegócio e tem carência grande de bons ativos hospitalares”, afirma o comandante da Mater Dei.

Na entrevista que segue, o executivo e um dos principais acionistas fala sobre o aquecido mercado de saúde, os desafios na consolidação e o que procura para fazer da Rede Mater Dei uma gigante no mercado. Com três hospitais em Minas Gerais, um em Belém (PA) e outro em construção em Salvador (BA), ele explica os próximos passos. Acompanhe:….

…E agora, qual é o plano? Comprar novos hospitais ou construir do zero como estão fazendo em Salvador? A estratégia tem várias vertentes e o movimento maior, neste momento, vai ser de aquisição. Essa aquisição pode, por si só, se bastar, ou ter um crescimento brownfield, de expandir o hospital a partir de uma plataforma original que ele já tinha. Nesse momento, pretendemos focar em M&As.

“Nesse momento, pretendemos focar em M&As”

O que é levado em conta nesse mapeamento? Vemos qual é a penetração de plano de saúde naquela região, qual é o rol de operadoras de planos que mais estão presentes naquela cidade para ver se são os que estamos acostumados a trabalhar, qual é o posicionamento e relevância do ativo naquela cidade, quais são as relações com o corpo clínico e comunidade. São análises muito profundas.

….No mercado de saúde estão acontecendo muitos M&As. Os ativos estão caros? Estão caros, sim. Acho que vai haver um ajuste nisso. Mas, se a regra do jogo é essa hoje, o que temos de fazer numa mesa de negociação é tentar o melhor custo-benefício para uma aquisição relevante. Por isso, acho que não tem sentido sair por aí a torto e a direito comprando hospital que não esteja alinhado com a estratégia de posicionamento.

.. E a compra da A3Data, qual é o racional por trás dessa aquisição?  A indústria da saúde está passando por um movimento crescente de discussão de novos modelos de relacionamento entre as operadoras e os prestadores, no caso os hospitais e médicos. O que a gente vê com muita frequência é sentarem as mesas de negociação os dois lados, num relacionamento de muito desgaste com um ponto em comum. A vida inteira a operadora vai ser receita para a gente e nós seremos custo para elas. E, com isso, começamos a fazer testes com inteligência artificial e data analytics para a gente entender se poderíamos oferecer para as operadoras produtos onde elas tivessem uma maior previsibilidade e uma menor variabilidade. E que tivéssemos, do nosso lado, a mesma coisa, prever margem, prever receita. E fizemos o primeiro produto para uma operadora, que foi o Direto, com a SulaAmérica, com base nessa construção…..Leia mais em neofeed 30/09/21