A Rhône Capital concordou em vender a rede brasileira de churrascarias Fogo de Chão para a Bain Capital por um valor que pode chegar a US$ 1,1 bilhão, segundo fontes a par das negociações.

Era esperado que a empresa controladora, a Fogo Hospitality, realizasse sua oferta pública inicial (IPO) este ano. Os planos de IPO não foram mencionados em um comunicado à imprensa nesta terça-feira.

A Rhône, que comprou a empresa de restaurantes em 2018 por US$ 560 milhões, espera concluir a venda em setembro… leia mais em Valor Econômico 15/08/2023

A renomada marca de restaurantes internacionais Fogo de Chão será adquirida pela Bain Capital Private Equity da Rhône Capital

A empresa viu um rápido crescimento do tráfego de unidades e lojas na mesma loja sob a propriedade da Rhône
O investimento da Bain Capital impulsionará o crescimento e a expansão contínuos para o líder global da categoria em refeições experimentais

DALLAS–(BUSINESS WIRE)–Fogo de Chão (“Fogo”), a marca de restaurantes de renome internacional do Brasil, anunciou hoje que entrou em um acordo definitivo para ser adquirida pela Bain Capital Private Equity (“Bain Capital”) para acelerar seu crescimento e expansão. A Fogo continuará a operar sob sua atual equipe de gerenciamento, liderada pelo CEO Barry McGowan. Os fundos afiliados à Rhône Capital (juntamente com algumas de suas afiliadas, “Rhône”) são de propriedade da Fogo desde que privateizaram a empresa em 2018. Os termos financeiros da compra privada não foram divulgados.

Fundada no sul do Brasil em 1979, a Fogo eleva a técnica culinária centenária do churrasco em 76 locais em todo o mundo. Sob a propriedade de Rhône, Fogo experimentou um rápido crescimento em todos os mercados e está em seu terceiro ano de crescimento anual de 15%.

“Nos últimos anos, fizemos progressos significativos, melhorando nossa oferta única e capacidade de trazer o melhor em refeições experimentais para mais convidados do que nunca. Agradecemos à equipe Rhône por sua parceria durante um período crítico e bem-sucedido em nossa história”, disse McGowan. “A Bain Capital compartilha nossa visão, e estamos animados em alavancar sua vasta experiência investindo e apoiando o crescimento global dos negócios de restaurantes. Estamos empolgados com este próximo capítulo e acreditamos que há uma tremenda vantagem em nosso futuro à medida que continuamos a executar nossos planos de crescimento com a Bain Capital.”

“Barry e sua equipe fizeram um trabalho impressionante com base no conceito diferenciado da marca, forte proposta de valor e rica herança brasileira. Fogo é o claro líder de mercado, e acreditamos que a empresa está pronta para continuar seu rápido crescimento à medida que os consumidores buscam cada vez mais experiências gastronômicas únicas e autênticas”, disse Adam Nebesar, sócio da Bain Capital. “Estamos ansiosos para fazer parceria com Barry e a equipe, e apoiá-los com nossa experiência e recursos para ajudar a acelerar o crescimento, mantendo a autenticidade distinta do Fogo”, acrescentou Mark Saadine, diretor da Bain Capital.

“Quando tornamos a empresa privada em 2018, embarcamos em um novo capítulo para refinar o conceito e a experiência do Fogo. Apesar dos desafios que a indústria de restaurantes enfrentou nos últimos anos, colaboramos com a talentosa equipe de liderança da Fogo para fortalecer um negócio já excepcional, executando com sucesso um ambicioso plano de expansão nos EUA e internacionalmente”, disse Lucas Flynn, diretor administrativo da Rhône. “Agradecemos a Barry e à liderança do Fogo por sua parceria, e estamos ansiosos para observar seu sucesso contínuo”, acrescentou Eytan Tigay, Diretor Administrativo da Rhône.

Espera-se que a transação seja encerrada em setembro e está sujeita às condições habituais de fechamento, incluindo as aprovações regulatórias necessárias. O financiamento da dívida para a transação está sendo liderado pelo Deutsche Bank, que também atua como consultor financeiro da Bain Capital. A PwC está atuando como consultora contábil, e a Kirkland & Ellis está atuando como consultora jurídica da Bain Capital.

Morgan Stanley & Co. A LLC está servindo como consultora financeira exclusiva, a Deloitte está servindo como consultora contábil e a Sullivan & Cromwell está servindo como consultora jurídica para Fogo de Chão e Rhône...Leia mais em .businesswire 15/08/2023